中国对外直接投资逆向技术溢出的理论和实证研究

内容简介

《中国对外直接投资逆向技术溢出的理论和实证研究》探讨了发展中国家对外直接投资的逆向技术溢出效应问题.从对外直接投资和逆向技术溢出效应的相关理论入手,构建了发展中国家吸收能力与对外直接投资逆向技术溢出的理论分析框架,探讨了我国跨国企业通过对外直接投资获取逆向技术溢出的作用机理,研究了我国对外直接投资逆向技术溢出效应的存在性和吸收能力对逆向技术溢出效应的影响,并从制度这一深层次角度对我国对外直接投资逆向技术溢出效应做了进一步研究.《中国对外直接投资逆向技术溢出的理论和实证研究》在理论上开拓了逆向技术溢出效应的研究视野,推进和丰富了跨国企业对外直接投资理论的研究,对有效开展对外直接投资具有指导意义.
 

目录

前言
第一章  导论
  第一节  对外直接投资与逆向技术溢出
  第二节  对外投资逆向技术溢出的相关理论
  第三节  研究方法和主要内容
  第四节  本章小结
第二章  吸收能力与对外直接投资逆向技术溢出：一个理论分析
  第一节  基础模型
  第二节  博弈分析
  第三节  本章小结
第三章  对外直接投资获取逆向技术溢出的机制分析
  第一节  对外直接投资的现状和特点
  第二节  对外直接投资获取逆向技术溢出的作用机制
  第三节  典型案例研究
  第四节  本章小结
第四章  对外直接投资逆向技术溢出效应的实证检验———基于犞犈犆犕的长短期因果关系检验
  第一节  对外直接投资与全要素生产率增长：一个经验研究
  第二节  人力资本·研发投入与对外直接投资逆向技术溢出
  第三节  本章小结
第五章  吸收能力与对外直接投资逆向技术溢出
  第一节  对外投资逆向技术溢出效应的地区差异和吸收能力门槛效应
  第二节  技术差距与对外直接投资逆向技术溢出
  第三节  金融发展与对外直接投资逆向技术溢出
  第四节  本章小结
第六章  制度环境与对外直接投资逆向技术溢出
  第一节  文献评述和理论分析
  第二节  分析模型与数据处理
  第三节  实证结果及分析
  第四节  本章小结
第七章  对策建议
  第一节  国家层面的建议
  第二节  企业层面的建议
参考文献

摘要与插图

第一章导论
　　第一节对外直接投资与逆向技术溢出
　　在开放经济条件下，随着经济化进程的加速推进，对外直接投资（outwardforeigndirectinvestment,OFDI）成为跨国公司融入一体化的重要途径。越来越多的跨国公司通过对外直接投资快速卷入化浪潮。通过在知识资源密集区进行对外直接投资可以获取东道国的智力要素、R&D要素，掌握世界技术动态，提高研发效率，促进母公司乃至母国①技术水平的提升。在过去的对外投资中，一直都是发达国家的跨国公司占据主导地位。近年来，各种研究资料和数据显示，随着资本的快速流动以及发展中国家融入经济一体化的步伐加快，发展中国家的对外投资有了巨大的增长。来自新兴经济体的雄心勃勃的跨国公司越来越多地出现在世界舞台上，这些在发展中国家成长起来的公司正在不断加快对外直接投资步伐。
　　以我国为例，近年来流入的外国直接投资（forgigndirectinvestment,FDI）平稳增长。2011年中国②FDI流入量增长8%，达到1240亿美元，世界排名第二，仅次于美国（2269亿美元）。大部分外国投资者继续看好中国市场，德国、荷兰、瑞士等国对华投资出现强劲增长，美国对华投资保持良好增势。随着中国经济的持续增长，经济结构调整不断深化，中国吸收外资量将长期保持较高水平，并从“量”的增长转向“质”的提升和结构优化。相比之下，我国对外投资近年来虽然增长迅速，但总体仍处在初级发展阶段，对外直接投资规模还难以与一个经济大国的地位相匹配。2011年中国对外直接投资流量7465亿美元，名列所有国家（地区）第6位（前面依次为美国、日本、英国、法国、中国香港地区）。中国13500家境内投资者在国（境）外设立直接投资①②此处的“母国”并非指国家，也包括中国香港这样的地区，为行文方便，全书统称为“母国”。此处“中国”仅指中国大陆地区，不包括港澳台地区。全书如无说明，均指此意。企业18万家，分布在177个国家（地区）。对外直接投资存量42478亿美元，位于第13位。2011年中国对外直接投资分别占当年流量、存量的4.4%和2%。虽然对外投资排名上升迅速，但与发达国家相比仍存在较大差距。由于对外直接投资起步较晚，我国对外投资存量规模远不及发达国家，仅相当于美国对外投资存量的94%，英国的24.5%，德国的29.5%，法国的30.9%，日本的44.1%。2002～2011年，中国对外直接投资年均增幅高达44.6%，创下对外直接投资连续10年快速增长的纪录。作为发展中国家，我国对外投资的目标在于促进国内技术进步和产业升级。在知识经济时代，技术进步是经济增长的源泉，赢得技术优势是企业竞争优势和竞争优势的核心。开放经济条件下，一国技术水平的提升不能仅仅依靠自主创新，通过引进技术、吸引投资、对外投资等技术溢出渠道来获取国外技术，已经成为提升技术水平的有效选择。近年来，我国企业通过引进技术、吸引外资等方式进行了大量获取国外技术的实践，并取得了一定成效。但是由于发达国家采取严格限制技术输出的政策，使得我国无法持续通过技术引进获得进的软硬件技术。同时，我国多年的“以市场换技术”的引资实践也表明，由于来华投资的跨国企业为保持技术竞争优势，严格控制核心技术的扩散，再加上我国引资结构不当、质量不高等因素，在华外商直接投资带来的技术溢出效应逐渐减小，因此需要开拓其他渠道获取发达国家的技术，促进技术进步和产业升级。因此，通过对外直接投资寻求东道国的技术知识成为我国企业的战略选择。
　　那么，我国通过对外投资能否获得来自东道国的逆向技术溢出呢？传统的跨国公司理论认为，公司特定所有权